Een gids voor de ESG-regelgeving van 2024 in Canada en wereldwijd

In een wereld waarin duurzame praktijken steeds belangrijker worden, is het belangrijk om de ESG-regelgeving (Environmental, Social en Governance) te begrijpen.

Van Canada tot de verste uithoeken van de wereld geven deze regels vorm aan de manier waarop bedrijven werken. In deze gids navigeren we door het veranderende landschap van ESG-regelgeving in 2024 en bieden we je de kennis om er niet alleen aan te voldoen, maar om te floreren. In dit artikel behandelen we

Wat is ESG?

ESG staat voor environmental, social en governance. ESG-gegevens worden gebruikt om de milieu- en sociale impact van een bedrijf te meten en maken meestal deel uit van een bredere wettelijke rapportagepraktijk, hoewel sommige bedrijven deze informatie vrijwillig delen. Met andere woorden, ESG is een manier om de prestaties van een bedrijf te evalueren die verder gaan dan wat wordt gecommuniceerd in hun balans en rapporten.

Milieu

Het milieuaspect van ESG omvat vaak gegevens over:

• Energie - Dit verwijst naar de hoeveelheid energie die wordt gebruikt in productieprocessen, transport, kantooractiviteiten en andere bedrijfsactiviteiten.
• Broeikasgassen - Dit geeft de hoeveelheid broeikasgassen weer die het bedrijf produceert tijdens de bedrijfsactiviteiten.
• Water - Dit meet de hoeveelheid water die wordt verbruikt in de productieprocessen of andere operationele activiteiten van het bedrijf.
• Vervuiling - Dit omvat de hoeveelheid en soort vervuiling die door het bedrijf wordt gegenereerd en hoe deze vervuiling wordt beheerd of beperkt.
• Afval - Dit houdt de hoeveelheid afval bij die wordt geproduceerd door de activiteiten van het bedrijf en hoe dit afval wordt verwijderd of gerecycled.
• Materialen - Hierbij wordt gekeken naar hoe materialen worden ingekocht, of ze duurzaam worden ingekocht en of ze hernieuwbaar of recyclebaar zijn.
• Inbreuk op de natuur - Hierbij wordt gekeken naar de invloed van het bedrijf op omliggende omgevingen, ecosystemen en wilde dieren.

Elk van deze factoren draagt bij aan de ecologische voetafdruk van een bedrijf en de algehele ESG-rating.

Sociaal

Net als het milieuaspect van ESG is sociaal een maatstaf voor hoe goed een bedrijf zijn werknemers behandelt en behoudt, maar het strekt zich ook uit tot relaties met leveranciers, klanten en gemeenschappen waar het bedrijf actief is. Sociale gegevens omvatten meetgegevens over:

• Werknemersrelaties en arbeidspraktijken: Dit omvat gebieden zoals personeelsverloop, dienstverband, eerlijke compensatie, arbeidsnormen en gezondheid en veiligheid op de werkplek.
• Diversiteit, gelijkheid en inclusie (DEI): Dit omvat initiatieven om diversiteit in het personeelsbestand, gelijke kansen en inclusieve praktijken te bevorderen.
• Betrokkenheid bijde klant en productverantwoordelijkheid: Dit omvat productveiligheid, kwaliteit, eerlijke prijzen en privacy van klanten.
• Beheervan de toeleveringsketen : Dit richt zich op de duurzaamheid en ethische praktijken van de leveranciers van een bedrijf.
• Invloed opde gemeenschap : Dit evalueert de bijdragen van het bedrijf aan de lokale gemeenschappen waar het actief is, waaronder filantropische inspanningen, investeringen in infrastructuur en activiteiten om de gemeenschap te betrekken.

Bestuur

Governancegegevens zijn een maatstaf voor de manier waarop een bedrijf zijn activiteiten beheert en verantwoording aflegt aan zijn belanghebbenden. Dit kunnen statistieken zijn over:

• Corporate governance: Dit betreft de structuur en diversiteit van het bestuur, de effectiviteit en ervaring van het bestuur, het beloningsbeleid voor bestuurders en de mate waarin het management eigenaar is van het bedrijf.
• Gedragscodes: Dit richt zich op de ethische richtlijnen van het bedrijf, inclusief de houding en procedures ten opzichte van corruptie en omkoping, en hoe het bedrijf omgaat met schendingen van deze codes.
• Risico- en crisisbeheer: Dit omvat de aanpak van het bedrijf om risico's te identificeren, te beheren en te beperken, en om voorbereid te zijn op mogelijke crises. Het kan gaan om gevoeligheidsanalyses, stresstests en de evaluatie van de risicogovernancecultuur van het bedrijf.
• Beheer van de toeleveringsketen: Dit heeft betrekking op het toezicht van het bedrijf op zijn toeleveringsketen en zorgt ervoor dat leveranciers zich ook houden aan goed bestuur en ethische praktijken.
• Belastingstrategie: Dit betreft de aanpak van het bedrijf met betrekking tot belastingplanning, -rapportage en -governance, waarbij ervoor wordt gezorgd dat het bedrijf voldoet aan alle relevante wet- en regelgeving.
• Materialiteit, beleidsbeïnvloeding en impactmeting: Dit betreft de manier waarop het bedrijf de relevantie en het belang van ESG-kwesties bepaalt (materialiteit), haar invloed op het overheidsbeleid met betrekking tot ESG-factoren, en hoe ze haar impact op deze kwesties meet en rapporteert.

Wat heeft ESG te maken met bedrijfsfinanciering?

ESG-factoren worden steeds belangrijker in corporate finance. Hoewel ze momenteel geen deel uitmaken van de Generally Accepted Accounting Principles (GAAP) of de International Financial Reporting Standards (IFRS), zijn er verschillende initiatieven en raamwerken, zoals de Sustainability Accounting Standards Board (SASB) en het Global Reporting Initiative (GRI), die richtlijnen bieden voor het opnemen van ESG-gegevens in de financiële verslaglegging.

Niet alle bedrijven zijn verplicht om aan deze richtlijnen te voldoen en sommige kiezen ervoor om hun ESG-gegevens vrijwillig openbaar te maken. Deze gegevens zijn echter waardevol voor belanghebbenden, investeerders en andere geïnteresseerde partijen omdat ze hen helpen beter geïnformeerde beslissingen te nemen over de activiteiten van het bedrijf, vooral met betrekking tot de milieu- en sociale effecten.

Daarnaast kunnen ESG-prestaties de financiële prestaties van een bedrijf en de toegang tot kapitaal beïnvloeden. Bedrijven met sterke ESG-praktijken kunnen aantrekkelijker zijn voor investeerders en kredietverstrekkers, wat kan leiden tot lagere kapitaalkosten. Bovendien kunnen goede ESG-prestaties risico's op het gebied van regelgeving verminderen en de reputatie van een bedrijf verbeteren, wat ook financiële voordelen kan hebben.

Wat zijn ESG-richtlijnen?

ESG-regelgeving standaardiseert de verzameling, rapportage en openbaarmaking van milieu-, sociale en bestuursgegevens en dient als raamwerk om de milieu- en sociale impact van een bedrijf te evalueren. Deze regels kunnen per land en sector verschillen en ze dienen als raamwerk voor bedrijven om hun algehele ESG-prestaties te evalueren en te communiceren.

ESG-gegevens verbeteren de transparantie en verantwoording en stellen belanghebbenden, werknemers, klanten en investeerders in staat om weloverwogen beslissingen te nemen over de duurzaamheidsinspanningen van een bedrijf.

ESG-regelgeving vs. ESG-standaarden

ESG-regels zijn vaak wettelijk bindende regels die zijn opgesteld door overheden of regelgevende instanties waaraan bedrijven moeten voldoen. Voorbeelden zijn verplichte openbaarmaking voor beursgenoteerde bedrijven en regels voor niet-financiële verslaglegging.

Aan de andere kant bieden ESG-standaarden, zoals die van het Global Reporting Initiative (GRI), de Sustainability Accounting Standards Board (SASB) en de Task Force on Climate-related Financial Disclosures (TCFD), richtlijnen voor het rapporteren van ESG-gegevens. Ze zijn niet wettelijk bindend, maar worden algemeen erkend en gebruikt door bedrijven wereldwijd.

Het is echter belangrijk op te merken dat er momenteel geen universeel geaccepteerde standaard is voor ESG-rapportage. Verschillende organisaties kunnen verschillende standaarden gebruiken, wat leidt tot variaties in de manier waarop ESG-gegevens worden gerapporteerd en openbaar gemaakt. Dit kan het een uitdaging maken om ESG-prestaties van verschillende bedrijven met elkaar te vergelijken. Er wordt gewerkt aan meer geharmoniseerde en consistente wereldwijde standaarden voor ESG-rapportage.

De ESG-regelgeving die u in 2024 moet kennen

Zoals hierboven besproken, zijn er verschillende regelgevingen die uw benadering van ESG kunnen beïnvloeden, waaronder:

Sustainability Disclosure Requirements (SDR)

Sustainability Disclosure Requirements (SDR) moeten ervoor zorgen dat bedrijven transparant zijn over hun ESG-praktijken. Dit omvat alles van hoe ze hun CO2-voetafdruk beheren tot hun arbeidspraktijken en diversiteit in het bestuur.

Feiten

• Gemaakt door: De Britse financiële gedragsautoriteit (FCA)
• Gemaakt op: Eind 2023 afgerond
• Regio: SDR-voorschriften zijn alleen van toepassing op bedrijven in het Verenigd Koninkrijk en bedrijven die producten verkopen die in het Verenigd Koninkrijk op de markt worden gebracht
• Doel: De toegang tot duurzaamheidsinformatie voor consumenten verbeteren en het probleem van greenwashing als barrière voor duurzaam beleggen aanpakken
• Meer informatie: Bezoek de UK Financial Conduct Authority voor gedetailleerde richtlijnen

De Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR)

De Sustainable Finance Disclosure Regulation (SFDR) is ontworpen om de transparantie over de duurzaamheidseffecten van beleggingen te vergroten, greenwashing te voorkomen en meer kapitaal in te zetten voor duurzame groei.

Feiten

• Gemaakt door: Europees Parlement
• Gemaakt op: SFDR werd van kracht in maart 2021, en wordt verplicht in januari 2023
• Regio: Bedrijven gevestigd in of handel drijvend in de Europese Unie met meer dan 500 werknemers, waaronder beleggingsmaatschappijen, pensioenfondsen, vermogensbeheerders, verzekeringsmaatschappijen, banken, durfkapitaalfondsen en kredietinstellingen die portefeuilles beheren.
• Doel: Het voor beleggers makkelijker maken om te vergelijken hoe 'groen' verschillende fondsen zijn. Het helpt ook om geld te leiden naar bedrijven die zich richten op duurzaamheid.
• Meer informatie: Ga voor meer informatie naar de SFDR-website

EU Taxonomie voor duurzame activiteiten

De EU Taxonomy for Sustainable Activites-regelgeving is een verzameling regels die classificeren welke economische activiteiten 'groen' of 'duurzaam' zijn, met als doel beleggers te helpen greenwashing te voorkomen en milieuvriendelijke beleggingen te bevorderen, waarbij bedrijven nu verplicht zijn openbaar te maken in hoeverre ze aan deze criteria voldoen.

Feiten

• Gemaakt door: Europees Parlement
• Opgericht op: Opgericht in 2022, het werd verplicht om op 1 januari 2023 verslag uit te brengen over de aanpassing aan de EU Taxonomie.
• Regio: Bedrijven gevestigd in of handel drijvend in de Europese Unie
• Doel: Helpen om investeringen te sturen naar de gebieden die het belangrijkst zijn voor het maken van een duurzame verandering
• Meer informatie: Ga naar de website van de Europese Unie voor een uitgebreid overzicht van de EU-taxonomie.

De richtlijn duurzaamheidsverslaglegging voor bedrijven (CSRD)

De Corporate Sustainability Reporting Directive (CSRD) is een verordening die vereist dat een groter aantal beursgenoteerde entiteiten in de EU, waaronder bedrijven en financiële instellingen, uitgebreider rapporteren over duurzaamheidsthema's zoals milieueffecten, sociale verantwoordelijkheid, mensenrechten, anticorruptiemaatregelen en diversiteit in de raad van bestuur, waardoor de transparantie wordt vergroot en klimaatverandering en andere duurzaamheidsrisico's beter kunnen worden beoordeeld.

Snel feiten

• Gemaakt door: Europees Parlement
• Opgericht op: CSRD is in januari 2023 ingevoerd en wordt in 2024 verplicht voor alle grote organisaties van openbaar belang met meer dan 500 werknemers. Het is echter van cruciaal belang om op te merken dat de uitrol van MVO geleidelijk verloopt en verder gaat dan grote entiteiten. Bedrijven die aan ten minste twee van de volgende drie voorwaarden voldoen: €40 miljoen netto-omzet, €20 miljoen aan activa, of 250 of meer werknemers, zullen ook moeten voldoen aan de MVO-richtlijn. Deze uitbreiding zal naar verwachting meer dan 50.000 entiteiten onder de CSRD-rapportageparaplu brengen.
• Regio: Hoewel de eerste golf voornamelijk gericht is op grote bedrijven van openbaar belang met meer dan 500 werknemers, waaronder beursgenoteerde bedrijven, banken, verzekeringsmaatschappijen en andere bedrijven die door nationale autoriteiten zijn aangewezen als organisaties van openbaar belang, zal de richtlijn geleidelijk ook kleinere entiteiten omvatten.
• Doel: Beleggers, consumenten, beleidsmakers en andere belanghebbenden in staat stellen de niet-financiële prestaties van bedrijven te beoordelen.
• Meer informatie: Om diep in de CSRD te duiken, bezoek de website van de Europese Unie.

De richtlijn Corporate Sustainability Due Diligence (CSDD)

De CSDDD is een EU-initiatief dat grote bedrijven verplicht om het risico op mensenrechtenschendingen en milieuschendingen in hun activiteiten en toeleveringsketens actief te beheren en te verminderen, en omvat maatregelen zoals risicobeheer, impactanalyses, klachtenprocedures, monitoring, publieke communicatie en het opstellen van klimaattransitieplannen.

Feiten

• Gemaakt door: Europees Parlement
• Opgericht op: Geïntroduceerd in 2022 en door het Parlement gestemd in 2023.
• Regio: Grote bedrijven die in de EU gevestigd zijn en bedrijven die aanzienlijke activiteiten binnen de EU hebben.
• Doel: Bedrijven aansprakelijk stellen voor de negatieve gevolgen die ze veroorzaken, waaronder hun eigen activiteiten en die binnen hun toeleveringsketens, zowel binnen als buiten Europa.
• Meer informatie: Ga naar de website van de Europese Unie om te zien wat de gevolgen van de CSDD voor u zijn.

Gestroomlijnde energie- en koolstofrapportage (SECR)

Het SECR-beleid (Streamlined Energy and Carbon Reporting) van het Verenigd Koninkrijk vereist dat een groot aantal grote bedrijven jaarlijks hun energieverbruik en CO2-uitstoot rapporteren om energie-efficiëntie aan te moedigen.

Feiten

• Gemaakt door: Britse overheid
• Gemaakt op: SECR werd van kracht in april 2019
• Regio: Bedrijven in het VK die genoteerd zijn aan de London Stock Exchange of meer dan 250 werknemers hebben, een jaaromzet van meer dan £36 miljoen of een jaarbalans van meer dan £18 miljoen.
• Doel: Bedrijven aanmoedigen om energie-efficiëntiemaatregelen te implementeren
• Meer informatie: Ga voor meer informatie over SECR naar de website van de Britse overheid

De Duitse Supply Chain Due Diligence-wet (de LkSG)

De Duitse Supply Chain Due Diligence Act (LsKG) verplicht grote bedrijven om ervoor te zorgen dat sociale en milieunormen worden nageleefd in hun toeleveringsketens en breidt de werkingssfeer uit in 2024, met sancties voor niet-naleving, waaronder boetes en sancties.

Feiten

• Gemaakt door: Duits parlement
• Gemaakt op: De LkSG is op 1 januari 2023 in werking getreden
• Regio: Duitse en niet-Duitse bedrijven met meer dan 3.000 werknemers. In 2024 zal deze regelgeving gelden voor bedrijven met meer dan 1.000 werknemers.
• Doel: Ervoor zorgen dat Duitse bedrijven de sociale en milieueffecten van hun activiteiten aanpakken
• Meer informatie: Ga voor meer informatie over de LkSG naar de website van het Duitse parlement

Wat is ESG-compliance?

ESG-compliance is de toezegging van een bedrijf om zich te houden aan ESG-regelgeving en rapportagevereisten met betrekking tot gegevens op het gebied van milieu, maatschappij en goed bestuur.

ESG-compliance is belangrijk voor beursgenoteerde bedrijven, omdat het investeerders in staat stelt geïnformeerde beslissingen te nemen over de activiteiten van een bedrijf, de maatschappelijke impact en de manier waarop het met zijn verantwoordelijkheden omgaat.

Naleving van milieu-, maatschappelijke en bestuursregels

Naleving van de milieu-, sociale en bestuursregels geeft aan hoe toegewijd een bedrijf is aan het verminderen van de impact op het milieu, het verbeteren en onderhouden van de relaties met belanghebbenden en hoe het zijn activiteiten beheert. Voldoen aan ESG-regelgeving houdt vaak in dat je je moet houden aan strenge richtlijnen voor het verzamelen, vastleggen en verspreiden van ESG-gegevens, die vaak worden bepaald door het land waar het bedrijf actief is.

ESG-compliance vs. ESG-regelgeving

Om ESG-compliance te handhaven, moeten bedrijven zich houden aan de regelgeving van het land waar ze actief zijn, voor zover die betrekking heeft op verslaglegging. Naleving van ESG-regelgeving wordt gedicteerd door de specifieke wetten en richtlijnen die zijn opgesteld door regelgevende instanties in het land waar het bedrijf actief is en die informatieverschaffing over milieu-impact, inspanningen op het gebied van maatschappelijke verantwoordelijkheid en bestuursstructuren kunnen omvatten.

Software om te helpen voldoen aan ESG-regelgeving

ESG-software is een essentieel hulpmiddel dat bedrijven helpt bij het stroomlijnen van het verzamelen, valideren en samenstellen van milieu-, maatschappelijke en bestuursgegevens. ESG-software kan u helpen te voldoen aan de ESG-regelgeving door:

• Het beheer van duurzaamheidsgegevens te vereenvoudigen
• Het elimineren van handmatige inspanningen voor het verzamelen en organiseren van gegevens
• Het creëren van één enkele bron voor de waarheid van gegevens, waardoor communicatie en besluitvorming worden verbeterd
• Gegevensvalidatie voor nauwkeurigheid, gegevensanalyse voor prestatie-evaluatie en risicobeheer te automatiseren
• Standaardisatie van ESG-rapporten voor intern gebruik, externe communicatie en naleving van regelgeving
• Integratie met andere bedrijfssystemen om gegevensverzameling en duurzaamheidsbeheer te optimaliseren

ESG-regelgeving wereldwijd

Nu je bekend bent met wat ESG is, de verschillende soorten ESG-regelgeving en hoe ESG-raamwerken en -naleving verschillen, laten we eens duiken in ESG-regelgeving over de hele wereld.

ESG-regelgeving in Canada

ESG-rapportage is in Canada nog niet verplicht voor alle bedrijven, maar er wordt wel steeds meer om gevraagd door investeerders en belanghebbenden. Federaal gereguleerde financiële instellingen zoals banken en verzekeringsmaatschappijen zijn echter verplicht om te rapporteren over ESG-factoren. Canadese ESG-regelgeving omvat:

• Corporate Diversity Reporting
• S-211 Rapportage toeleveringsketen
• Canadian Securities (CSA) ESG-rapportage en -openbaarmaking voor bedrijven
• CSA ESG-beleggingsfonds openbaarmaking
• ESG-rapportage leveranciers voor grote federale aannemers
• Canadese taxonomie voor klimaatinvesteringen

ESG-regelgeving in de Verenigde Staten

Afhankelijk van de sector, grootte en jurisdictie van een bedrijf kan het zijn dat het moet voldoen aan verschillende ESG-regelgeving in de Verenigde Staten, waaronder:

• Normen van de Sustainability Accounting Standards Board (SASB)
• Securities and Exchange Commission (SEC) openbaarmakingsvoorschriften
• Nasdaq Board Diversity Requirements
• Standaarden van het Global Reporting Initiative (GRI) - vrijwillig

ESG-regelgeving in de EU

De Europese Unie loopt voorop als het gaat om ESG-regelgeving en veel bedrijven moeten hieraan voldoen:

• Sustainable Finance Disclosure Regulations
• EU-taxonomie
• De richtlijn duurzaamheidsverslaglegging voor bedrijven (CSRD)
• Richtlijn zorgvuldigheidseisen toeleveringsketen (CSDDD)
• Groene obligatienorm van de EU

ESG-regelgeving in het Verenigd Koninkrijk

Sommige in het VK geregistreerde bedrijven en financiële instellingen moeten zich houden aan de volgende ESG-regelgeving:

• UK Sustainability Disclosure Standards (SDS)
• IFRS standaarden voor openbaarmaking van duurzaamheid
• De vennootschapsverordeningen 2022
• De Limited Liability Partnerships Regulations 2022

ESG-regelgeving in Azië

In tegenstelling tot andere ontwikkelde landen heeft de regio Azië-Pacific geen consistente ESG-regelgeving of -kaders. De Association of Southeast Asian Nations (ASEAN) heeft eind 2021 een taxonomie voor duurzame financiering uitgebracht, maar dit ESG-raamwerk wordt nog besproken.

In juli 2023 kwam de Securities and Exchange Board of India (SEBI) echter met nieuwe regelgeving voor ESG-beleggingsfondsen. In Singapore zijn banken nu ook verplicht om klimaatgerelateerde risico's te beheren en scenarioanalyses uit te voeren. Daarnaast heeft China nieuwe standaarden voor openbaarmaking geïntroduceerd en is er in Zuidoost-Azië meer aandacht voor rentmeesterschap. Hong Kong heeft ook zijn Corporate Governance Code en Listing Rules herzien om de openbaarmaking van corporate governance te verbeteren.

ESG-standaarden en kaders

ESG-standaarden en -raamwerken dienen als leidraad voor bedrijven om milieu-, sociale en bestuurlijke (ESG) factoren in hun activiteiten te integreren. Ze bieden een structuur voor bedrijven om hun ESG-prestaties te beheren en erover te rapporteren, wat bijdraagt aan transparantie en verantwoording.

ESG-standaarden

ESG-standaarden zijn specifieke eisen of richtlijnen die bedrijven volgen om hun ESG-prestaties te meten en openbaar te maken. Deze standaarden bevatten vaak criteria voor het beoordelen van de impact van een bedrijf op het milieu, de relaties met werknemers en gemeenschappen en de bestuurspraktijken. Door zich te houden aan ESG-standaarden kunnen bedrijven hun betrokkenheid bij duurzaamheid en verantwoord ondernemen aantonen.

ESG-raamwerken

ESG-raamwerken zijn overkoepelende systemen die een uitgebreide aanpak bieden voor het beheren van en rapporteren over ESG-kwesties. Ze omvatten doorgaans een reeks principes, meetmethoden en hulpmiddelen die bedrijven helpen ESG-overwegingen op te nemen in hun strategische planning en besluitvormingsprocessen. ESG-raamwerken helpen bedrijven om hun ESG-risico's en kansen te begrijpen, beheren en effectief te communiceren.

Conclusie: Blijf de veranderende ESG-regelgeving voor

Als u door het steeds veranderende landschap van ESG-regelgeving moet navigeren, is op de hoogte blijven uw beste strategie. Van Canada tot de rest van de wereld, deze richtlijnen geven vorm aan de toekomst van duurzaam ondernemen.

We hopen dat deze gids je heeft voorzien van de kennis die je nodig hebt om niet alleen te voldoen aan de richtlijnen, maar om uit te blinken in dit nieuwe tijdperk. Vergeet niet dat het begrijpen van en aanpassen aan ESG-regelgeving niet alleen gaat over het aanvinken van vakjes - het gaat over bloeien in een duurzame toekomst waar we allemaal deel van uitmaken.

Meer weten over ESG-regelgeving? Bekijk ons webinar over Hoe voor te lopen op wijzigingen in regelgeving en audits in 2024 of lees meer over ESG-rapportage met Prophix.